เช้าวันพุธนี้ สัญญาฟิวเจอร์สดัชนีของสหรัฐฯ มีการซื้อขายอย่างสงบ: ดัชนี S&P 500 อยู่ใกล้ระดับ 6,470 ในการซื้อขายก่อนตลาดเปิด ขณะที่ Nasdaq 100 ใกล้เคียงกับ 23,530 การซื้อขายเมื่อวานนี้มีการเติบโตปานกลาง: ดัชนี Dow เพิ่มขึ้น 0.3%, S&P 500 เพิ่ม 0.41% และ Nasdaq เพิ่ม 0.44%

นักลงทุนได้เปลี่ยนความสนใจไปที่รายงานกำไรของ Nvidia และการเปิดเผยดัชนี PCE ในวันศุกร์ — ดัชนีราคาค่าใช้จ่ายในการบริโภคส่วนบุคคล ซึ่งถือเป็นตัวชี้วัดอัตราเงินเฟ้อหลักของ Federal Reserve

หลังจากการฟื้นตัวอย่างแข็งแรงในวันศุกร์ การหยุดพักดูเหมือนเป็นการปฏิบัติที่สมเหตุสมผล ตลาดได้รับพลังจากสัญญาณแห่งความยืดหยุ่นของ Powell ที่ Jackson Hole ว่าธนาคารกลางเปิดรับการลดดอกเบี้ยในเดือนกันยายน

อย่างไรก็ตาม วันนี้ความรู้สึกระมัดระวังยังคงอยู่: ความคาดหวังส่วนใหญ่ได้ถูกสะท้อนในตลาดแล้ว ซึ่งหมายความว่าความผิดหวังอาจกระตุ้นให้เกิดการขายเพื่อล็อคกำไรอย่างรุนแรง

เรื่องราวเกี่ยวกับ AI ยังคงเกื้อหนุนภาคนี้ไว้

หลังจากการปิดตลาดในวันอังคาร ก็มีเรื่องราวเฉพาะด้านองค์กรใหญ่ๆ หลายเรื่องเกิดขึ้น หุ้นของ MongoDB พุ่งขึ้นเกือบ 30% และ Okta เพิ่มขึ้นประมาณ 6% ทั้งสองบริษัททำได้เกินความคาดหมายด้วยความต้องการที่แข็งแกร่งจากนักพัฒนาที่สร้างโซลูชันบนพื้นฐาน AI

นี่เป็นสัญญาณสำคัญ: นักลงทุนยอมจ่ายเบี้ยประกันสำหรับการเติบโตที่ยืนยันแล้ว มากกว่าคำสัญญาเพียงอย่างเดียว

Cracker Barrel ก็ควรกล่าวถึงด้วย — มูลค่าหุ้นเพิ่มขึ้นกว่า 7% หลังจากบริษัทตัดสินใจเลิกใช้โลโก้ใหม่ นี่แสดงให้เห็นว่าภาคผู้บริโภคได้รับผลกระทบได้ง่ายแค่ไหน — แม้แต่รายละเอียดการสร้างแบรนด์ยังสามารถเคลื่อนไหวราคาหุ้น

MongoDB: นักวิเคราะห์กล่าวว่าอะไรและหุ้นเป็นอย่างไรบ้าง

MongoDB พุ่งขึ้นเนื่องจากผลลัพธ์ที่แข็งแกร่งและการปรับปรุงคาดการณ์รายได้ตลอดปี รายได้จากการสมัครสมาชิกและความต้องการที่เกี่ยวข้องกับ AI ยังคงเป็นปัจจัยขับเคลื่อนหลัก ในการซื้อขายก่อนตลาดเปิด หุ้นยังคงรักษากำไรส่วนใหญ่ไว้

นักวิเคราะห์ปรับเป้าหมายกันอย่างรวดเร็ว:

• Goldman Sachs ยกเป้าหมายขึ้นเป็น $325 (ซื้อ)
• JMP Securities ยืนยันเป้าเดิมที่ $345 (เหนือกว่า)
• Citi ปรับเป้าหมายขึ้นเป็น $405 (ซื้อ)
• RBC อยู่ที่ $320 (เหนือกว่า)
• BMO ตั้งเป้าที่ $280 (เหนือกว่า)

ตามข้อมูลที่รวบรวมได้ เป้าหมายราคาเฉลี่ย 12 เดือนอยู่ที่ประมาณ $283–285 โดยมีการคาดการณ์ในช่วงกว้างตั้งแต่ $170 ถึง $430

หมายถึงอะไรสำหรับเทรดเดอร์: การเคลื่อนไหว "กำไร + คำแนะนำ" ได้รับการยืนยันจากบริษัทการลงทุนหลัก ๆ แต่เป้าหมายมีการกระจายตัว ดังนั้นความผันผวนยังคงมีอยู่ ตราบใดที่มีแรงขับเคลื่อนจากข่าว ตลาดมักจะทดสอบโซนแนวต้านใกล้เคียงจากพื้นที่การรวมกำไรรอบล่าสุดและเสนอกำไรออกระลอกที่สองในเป้าหมายระดับสูงสุดจากนักวิเคราะห์ชั้นนำ

ปัจจัยเสี่ยง – การวิพากษ์วิจารณ์จากฝ่ายบริหารเพิ่มเติมหรือการเปิดตัวของคู่แข่งในโครงสร้างพื้นฐาน AI ที่อาจชะลอแรงขับเคลื่อน

พื้นหลังทางการเมืองเพิ่มความกังวลในตลาด

ในระดับมาโคร ความสนใจมุ่งเน้นไปที่ความเป็นอิสระของ Federal Reserve การเพิ่มแรงกดดันทางการเมืองจากทำเนียบขาวทำให้นักลงทุนรู้สึกกังวลมากขึ้น เนื่องจากภัยคุกคามใด ๆ ต่อความเป็นอิสระของ Fed อาจส่งผลต่อความคาดหวังของอัตราดอกเบี้ยในระยะยาวและผลตอบแทนจากพันธบัตรคลัง

หมายถึงสิ่งเดียวสำหรับตลาดทุน: ปฏิกิริยาต่อข้อมูลเงินเฟ้อที่คมชัดยิ่งขึ้น

Nvidia: ภารกิจทดสอบความจริง

ตัวกระตุ้นหลักในชั่วโมงข้างหน้าคือ Nvidia บริษัทนี้ได้กลายเป็นสัญลักษณ์ของ "AI rally" ทั้งหมด และรายงานผลประกอบการของบริษัทจะเป็นตัวตัดสินทิศทางไม่เพียงแต่สำหรับภาคเทคโนโลยี แต่ยังรวมถึง Nasdaq โดยรวมด้วย

การคาดการณ์ร่วมคาดว่ารายได้จะอยู่ที่ประมาณ $28 พันล้าน และต้องการการยืนยันถึงการเติบโตที่แข็งแกร่งในความต้องการศูนย์ข้อมูล

ผลลัพธ์ในแง่ดีได้รับการตีราคาไว้แล้ว – ดังนั้นปฏิกิริยาน่าจะเฉียบคม: ความประหลาดใจในเชิงบวกอาจดันให้ Nasdaq สูงขึ้นใหม่ ในขณะที่แม้กระทั่งคำใบ้ของความต้องการที่ลดลงอาจกระตุ้นการขายทำกำไรอย่าง aggressive

ภาพทางเทคนิคของดัชนีหุ้น

S&P 500 กำลังรวมตัวอยู่ที่ประมาณ 6,470 แนวต้านอยู่ในโซน 6,470-6,500: การทะลุขึ้นไปอาจเปิดทางไปที่ 6,520-6,550 ระดับแนวรับอยู่ที่ 6,430 และ 6,400 ดัชนียังคงมีศักยภาพในการขึ้น แต่ต้องมีตัวกระตุ้นใหม่เพื่อขยายแนวโน้ม

ดัชนี Nasdaq 100 กำลังเคลื่อนไหวใกล้ที่ 23,530 จุด ระดับแนวต้านอยู่ระหว่าง 23,600 และ 23,650 การทะลุผ่านที่นี่จะทำให้มีแนวโน้มแตะที่ 23,800 จุด ระดับแนวรับอยู่ที่ 23,350 และ 23,200 จุด ภาคเทคโนโลยียังคงไวต่อข่าวสาร และรายงานของ Nvidia จะกำหนดทิศทางในระยะสั้น

แผนการซื้อขาย

ในขณะที่ตลาดรอรายงานของ Nvidia วิธีการที่เหมาะสมคือลงทุนจากระดับต่าง ๆ และหลีกเลี่ยงการใช้เลเวอเรจหนัก ๆ เพื่อลดความเสี่ยงเหตุการณ์

หากเกิดการทะลุเหนือระดับ 6,500 ใน S&P 500 ให้มองหาการซื้อขายที่มีกำไรระยะสั้นโดยแบ่งปันกำไรบางส่วนที่ระดับ 6,520–6,550

สำหรับ Nasdaq 100 รอติดตามการตอบสนองของ Nvidia:

รายงานที่แข็งแกร่ง + ข้อมูล PCE ที่อ่อน = การกลับเข้าสู่ช่วงการเติบโต

ผลลัพธ์ที่อ่อนแอจาก Nvidia หรือข้อมูล PCE ที่ไม่ยืดหยุ่น = การลดลงอย่างรวดเร็วไปยังโซนแนวรับ