No gráfico de uma hora, o par GBP/USD recuperou-se na quarta-feira a partir do nível de retração de 100,0% em 1,3247, inverteu-se em favor do dólar americano e caiu para 1,3139. Desde então, uma recuperação a partir desse patamar favoreceu a libra esterlina, levando a um movimento de alta e ao fechamento acima do nível de 127,2% de Fibonacci em 1,3186. Assim, o movimento ascendente pode continuar hoje em direção ao nível de 1,3247. Um novo fechamento abaixo de 1,3186 voltaria a favorecer o dólar, abrindo espaço para uma queda em direção a 1,3139 e 1,3110.
A estrutura de ondas permanece baixista. A última onda de alta concluída rompeu o topo anterior, enquanto a onda de baixa mais recente ultrapassou o fundo anterior. O cenário fundamental das últimas semanas tem sido desfavorável ao dólar americano, mas os compradores não aproveitaram essas oportunidades. Nesta semana, eles inclusive recuaram de forma acentuada do mercado , apesar do corte de juros pelo Fed.
Na quarta-feira, o Comitê do FOMC decidiu reduzir a taxa de juros em 0,25%, o que acabou fortalecendo o dólar americano. Esse paradoxo só pode ser explicado pelas expectativas excessivamente otimistas do mercado em relação a novos estímulos monetários. A maioria dos traders provavelmente esperava que Jerome Powell deixasse pistas sobre outro corte de juros em dezembro, o que não ocorreu. Na minha opinião, esse é um motivo bastante fraco para comprar o dólar.
Também foi relatado nesta manhã que o presidente da China, Xi Jinping, e o presidente dos Estados Unidos, Donald Trump, realizaram a reunião planejada, que, segundo Trump, "foi muito boa". Após as conversas, ambas as partes concordaram em reduzir as tarifas sobre produtos chineses para 47% e sobre o fentanil para 10%. Trump também afirmou que a China continuaria exportando metais raros para os EUA por pelo menos mais um ano, enquanto os Estados Unidos manteriam as exportações de soja para a China.
Isso não representa o fim da guerra comercial, mas sim uma desescalada, que os ursos podem novamente usar como pretexto para vender o par. Em minha visão, os ursos já exploraram todos os fatores disponíveis, e até mais ,para justificar seus ataques. Ainda assim, a tendência para a libra, ao contrário do euro, permanece baixista.
No gráfico de 4 horas, o par se recuperou a partir do nível de retração de 100,0% em 1,3435, o que favoreceu o dólar, levando a uma queda até a zona de suporte entre 1,3118 e 1,3140, que já havia interrompido a correção da libra em duas ocasiões anteriores. Uma nova recuperação a partir dessa área favoreceria a libra esterlina e poderia impulsionar o par novamente em direção a 1,3339. No momento, não há divergências em formação em nenhum dos indicadores técnicos.
Relatório de Compromissos dos Traders (COT):
O sentimento entre os traders não comerciais tornou-se ligeiramente mais otimista durante a última semana reportada, embora esses dados já tenham um mês de defasagem. O número de posições de compras mantidas por especuladores aumentou em 3.704, enquanto as posições de vendas diminuíram em 912. A diferença entre posições de compras e vendas agora é de aproximadamente 85.000 contra 86.000. Assim, os participantes otimistas voltam, aos poucos, a inclinar a balança a seu favor.
Na minha avaliação, a libra ainda enfrenta riscos de baixa, mas, a cada mês que passa, o dólar americano demonstra sinais crescentes de enfraquecimento. Anteriormente, os traders se preocupavam com as políticas protecionistas de Donald Trump, sem considerar plenamente suas possíveis consequências. Agora, as preocupações recaem justamente sobre esses efeitos, uma potencial recessão, a constante imposição de novas tarifas e o conflito entre Trump e o Federal Reserve, que pode acabar tornando o banco central "politicamente comprometido". Como resultado, a libra passa a ser vista como um ativo significativamente menos arriscado do que o dólar americano.
Calendário de notícias dos EUA e do Reino Unido:
Para 30 de outubro, o calendário econômico não contém eventos importantes para o mercado. O contexto das notícias não terá influência sobre o sentimento do mercado nesta quinta-feira.
Previsão para o GBP/USD e recomendações para os traders:
Vender o par foi possível após um fechamento abaixo da zona de 1,3354–1,3357 no gráfico horário, com alvos em 1,3313, 1,3247 e 1,3186 — todos alcançados com margem. Hoje, não recomendo novas posições de venda, pois a libra já caiu o suficiente. A compra pode ser considerada em uma recuperação de 1,3139 ou após um fechamento acima de 1,3186 no gráfico horário. Alvos 1,3247 e 1,3300.
As grades de Fibonacci são formadas entre 1,3247 e 1,3470 no gráfico horário e entre 1,3431 e 1,2104 no gráfico de 4 horas.
